Aktier for begyndere: Sådan kommer du i gang

Hvor meget kan man tjene på aktier?

Du kan tjene 9 % pr. år på aktier.

Nogle år vil dine aktier stige meget, mens de andre år vil falde.

Men hvis du beholder dine aktier i lang tid, vil de i gennemsnit stige 9 % pr. år.

De store udsving på aktiemarkedet er grunden til, at du ikke bør købe aktier, hvis du SKAL bruge dine penge om fx 1-2 år.

Eksempel: Hvis du havde købt aktier i 2008 før finanskrisen for 100.000 kr., ville du i 2010 kun have 60.000 kr. tilbage. De samme aktier ville i 2024 være steget til 450.000 kr.

Det er et perfekt eksempel på, hvor vigtigt det er at have en lang tidshorisont, når du investerer i aktier.

Professionelle investorer anbefaler en tidshorisont på minimum 7 år.

9 % i afkast pr. år svarer til, at:

• 200.000 kr. efter 10 år er blevet til 473.000 kr.
• 500.000 kr. efter 20 år er steget til 2,8 mio. kr.
• 2.000 kr. investeret pr. måned i 20 år er blevet til 1,3 mio. kr.
• 5.000 kr. investeret pr. måned i 30 år er blevet til 8,6 mio. kr.
• 10.000 kr. investeret pr. måned i 50 år er blevet til 102 mio. kr.

Prøv selv denne investeringsberegner, hvor du kan indtaste dine egne antagelser.

Fun fact: Hvis du investerede 1.000 kr. og ventede 250 år, ville du være rigere end Elon Musk. Eller… dit tip-tip-tip-tip-tip-tip-tip-tip-oldebarn ville.

Hvad er en aktie?

Når du køber en aktie, køber du en lille del af en virksomhed. Ofte består en virksomhed af flere tusinde aktier, så du bliver én blandt tusindvis af ejere.

Prisen på en aktie bliver afgjort af udbud og efterspørgsel.

Hvis fx Tesla melder ud, at de forventer at sælge 20 % flere biler, end de regnede med, vil efterspørgslen på Tesla-aktier stige, og prisen på aktien vil gå op.

Beslutter et flertal af virksomhedens ejere at betale udbytte, får du som aktionær del i udbyttet.

Nogle gange kan du også stemme til virksomhedens generalforsamling, men det er sjældent værd at bruge tid på.

Du kan købe aktier i din egen bank eller bruge en online bank som SaxoInvestor eller Nordnet.

Online banker er typisk langt billigere end din egen bank.

Hvilke aktier er bedst at investere i?

Sorry at måtte skuffe dig, men der er ingen aktier, som er “bedst” at investere i.

Prisen på en aktie bestemmes af udbud og efterspørgsel. Det vil sige, at en aktie koster præcis det, den skal, ud fra den information, der er tilgængelig.

Det er først, når Tesla melder ud, at de forventer at sælge flere biler, at aktien stiger.

Altså information, som aktiemarkedet ikke på forhånd havde kendskab til.

Og havde du tilfældigvis fået kendskab til denne information – fx ved at kende en, som arbejder for Tesla – ville det være ulovligt at købe aktien. Dette er også kendt som insider trading.

Alligevel forsøger alt for mange mennesker at gætte på, hvilke aktier der kommer til at stige.

Men faktum er, at 95 % af professionelle investorer ikke kan gætte rigtigt.

Og af de 5 %, som rent faktisk gætter rigtigt, vil nogle handle ulovligt (insider trading), mens andre bare vil være heldige. Så er der ikke mange tilbage…

Og den undersøgelse, jeg refererer til, er foretaget blandt professionelle investorer.

Det vil sige nogle af de dygtigste personer, som arbejder 80 timer om ugen med at analysere aktier.

Personer, som har gået på de mest prestigefyldte universiteter i verden.

Hvis disse personer ikke kan gætte rigtigt, så er det naivt at tro, at du kan klare det bedre ved at lytte til din kollega eller følge anbefalinger i et Facebook-forum.

Hvis du alligevel forsøger, er du ikke meget bedre end de 18-årige, som rammer casinoet for at vinde deres penge tilbage efter en bytur.

Engang købte min far aktier i Vestas for 100.000 kr. Da de steg til 120.000 kr., var han i ekstase over, hvor hurtigt han havde tjent en halv månedsløn. Da de efterfølgende faldt til 85.000 kr., ville han gerne beholde dem, fordi han ikke ville sælge med et tab. Da de så ramte 75.000 kr., endte han alligevel med at sælge. Det år stod den på camping i sommerferien.

En historie som til forveksling minder om min ven Mathias ved blackjackbordet. Min far satsede bare 100 gange så meget…

Hvordan kommer jeg så i gang med investering?

Hvis det ikke handler om at vælge de bedste aktier, hvordan kommer man så i gang med at investere?

Aktiemarkedet er i gennemsnit steget med 9 % pr. år de sidste 150 år.

Nogle aktier stiger flere hundrede procent, mens andre bliver ingenting værd.

Det er umuligt at forudsige hvilke.

Den bedste måde at investere på er således at købe alle aktier.

Og det kan du gøre ved at købe en investeringsforening (også kaldet en ETF).

I en investeringsforening betaler du et lille årligt gebyr (typisk 0,1-0,2 %) for at eje en lille andel af flere tusinde aktier.

Der findes både investeringsforeninger med høj risiko og med lav risiko.

På lang sigt tjener du mest på at vælge høj risiko. Men det indebærer også flere udsving undervejs.

Hvis du tager for høj risiko, er der en chance for, at du sælger i panik næste gang der kommer en krise og går helt glip af den efterfølgende optur.

Det kan også være, at du kommer til at ligge søvnløs om natten, fordi du er bange for, at du skal tabe endnu flere penge.

Derfor er det helt essentielt at kende sin risikoprofil.

Til det har Norm Invest lavet et helt fantastisk redskab, hvor du fuldstændig gratis kan finde din personlige risikoprofil og se, hvilke investeringsforeninger de anbefaler dig at investere i.

Inden du læser videre, så udfyld spørgeskemaet her. (Du får brug for det for at forstå næste del).

Test din risikoprofil

Hvor meget kan man tabe på aktier?

Historisk rammer en økonomisk krise i gennemsnit hvert tiende år.

Det resulterer næsten altid i store fald på aktiemarkedet.

Eksempler:

• 2022 – Rusland invaderer Ukraine: -20 %
• 2020 – Coronakrisen: -25 %
• 2007-2009 – Finanskrisen: -45 %
• 2000-2002 – IT-krisen: -40 %

Under en krise falder aktiemarkedet typisk 20-40 %.

Men historisk er det tabte altid genvundet inden for få år.

De fleste, som forsøger at “time markedet” og sælge før en nedtur, ender med at købe deres aktier tilbage alt for sent og går glip af en stor del af den efterfølgende optur.

Så når krisen rammer, er det bare om at have is i maven og holde fast i sin strategi 🥶

Og vigtigst af alt – lad være med at tjekke dine aktier dagligt 📉

Hvad nu hvis du ikke kan klare, at dine aktier falder med 40 %?

Det kan være, at 40 % er for meget for dig.

Du ved med dig selv, at hvis du taber 40 % af din investering, så er det ensbetydende med søvnløse nætter, paniksalg og måske endda et endeligt farvel til aktieinvestering.

Det er der heldigvis en løsning på 💡

Svaret er obligationer.

Obligationer er en anden type investering, der typisk har lavere risiko end aktier.

Derudover sker der ofte det, at når aktierne falder, så stiger obligationerne.

Det betyder, at hvis du investerer i både obligationer og aktier samtidig, opnår du samlet set en mere stabil portefølje med færre udsving.

Ulempen ved obligationer er, at de i gennemsnit giver et lavere afkast.

I din investeringsplan hos Norm Invest kan du se deres forslag til, hvordan du bør fordele dine investeringer mellem aktier og obligationer.

Find nu din investeringsplan fra Norm Invest frem ved at logge ind her. Eller tag testen her, hvis du ikke har taget den endnu.

Øverst til venstre kan du se din risikoprofil.

Ud fra din besvarelse har Norm Invest vurderet, hvilken risiko der passer til dig.

Eksempler på besvarelser, som får Norm Invest til at anbefale en lavere risiko, er:

• Kort tidshorisont på 3-7 år
• Det er vigtigt for dig at trække dine penge ud før tid
• Du vil sælge, hvis dine investeringer falder meget i værdi
• Investering er for dig forbundet med angst og frygt

Ud fra din risikoprofil anbefaler Norm Invest en bestemt fordeling mellem aktier og obligationer.

Hvis din risikoprofil fx er 15/20, anbefaler Norm Invest 74 % aktier og 26 % obligationer.

Prøv selv at justere din risiko og se, hvordan det har indflydelse på det forventede afkast.

Du kan tydeligt se, at hvis risikoen stiger, så stiger dit afkast, og omvendt.

Det vigtigste er at finde en balance, hvor du hverken tager for meget risiko eller for lidt.

Du skal gerne kunne sove godt om natten og samtidig få det højest mulige afkast.

Hvilke ETF’er er bedst?

Start med at finde din investeringsplan frem fra Norm Invest her.

Hvis du scroller ned til afsnittet portefølje, kan du se alle de ETF’er, som Norm Invest anbefaler dig at købe.

Du kan også se, hvor mange procent af din formue Norm Invest anbefaler, at du har i hver ETF.

De ETF’er er hverken lavet eller ejet af Norm Invest.

De kan alle købes på børsen gennem enten din bank, SaxoInvestor eller Nordnet.

Her er listen over de ETF’er, Norm Invest anbefaler:

Eksponering	Navn
Aktier i globale virksomheder	iShares Core MSCI World UCITS
Aktier i amerikanske virksomheder	iShares Core S&P 500 UCITS
Europæiske statsobligationer	DB X-Trackers II Eurozone Government Bond UCITS
Europæiske virksomhedsobligationer	DB X-Trackers II EUR Corporate Bond UCITS
Aktier i nye markeder	iShares Core MSCI EM IMI UCITS
Aktier i europæiske virksomheder	iShares Core EURO STOXX 50 UCITS
Aktier i japanske virksomheder	iShares Core MSCI Japan IMI UCITS

Aktier i globale virksomheder består allerede af aktier i USA, EU, Japan og nye markeder. Der er derfor stort overlap mellem de ETF’er, Norm Invest anbefaler. Af den grund nøjes jeg med at købe en ETF, som følger aktier i globale virksomheder.

Når du søger på ETF’en, kan du se, at der bagved navnet enten står (Dist) eller (Acc), som står for henholdsvis distributing og accumulating. Jeg vælger altid (Acc), fordi den automatisk geninvesterer de løbende udbyttebetalinger.

Sådan køber du din første ETF

Jeg bruger både Saxoinvestor og Nordnet.

Det gør jeg, fordi de kan forskellige ting.

På Saxoinvestor har jeg min aktiesparekonto.

Hvis du opretter en aktiesparekonto, kan du nøjes med at betale 17 % i skat i stedet for de normale 27 %. Loftet for indbetalinger til en aktiesparekonto er 135.900 kr.

Jeg har valgt at have min aktiesparekonto på Saxoinvestor, fordi handelsomkostningerne for ETF’er starter ved 20 kr., hvorimod Nordnets priser starter ved 80 kr.

Du kan oprette en aktiesparekonto på Saxoinvestor her.

Alt over 135.900 kr. har jeg investeret gennem et normalt aktiedepot på Saxoinvestor.

På Nordnet har jeg min månedsopsparing.

Hvis du opretter en månedsopsparing, kan du automatisk investere et beløb, du selv vælger, hver måned. Det er en virkelig god metode til at spare op løbende og slippe for selv at købe aktier hver måned.

Hvis du bruger månedsopsparingen, er Nordnets handelsomkostninger 0 kr., når du køber.

Du kan oprette en månedsopsparing på Nordnet her.

Sådan køber du aktier på Saxoinvestor

1. Log ind på din konto hos Saxoinvestor her. Hvis du endnu ikke har oprettet en konto, kan du gøre det her.
2. Søg på ETF’en i søgefeltet, fx “iShares Core MSCI World UCITS” (den første på Norm Invests liste).
3. Du kan nu se, at der kommer flere forskellige forslag frem. Det skyldes, at du kan købe ETF’en på forskellige børser. Det er lige meget, hvilken du vælger – ETF’en er den samme. Jeg plejer at bruge den tyske børs.
4. Tryk “Køb”, vælg din aktiesparekonto, indtast det antal aktier, som svarer til det beløb, du vil købe for, og tryk igen “Køb”.

Sådan køber du aktier på Nordnet

1. Log ind på din konto hos Nordnet her. Hvis du endnu ikke har oprettet en konto, kan du gøre det her.
2. Opret din månedsopsparing her.
3. Tryk på “Start her” under “Find ETF’er og investeringsforeninger”.
4. Vælg din konto og det beløb, du gerne vil spare op hver måned.
5. Søg efter de ETF’er, du gerne vil købe, tilføj dem, og vælg hvilken fordeling du gerne vil have. For eksempel 76 % aktier og 24 % obligationer, ligesom Norm Invests risikoprofil 15/20.
6. Tryk på “Start Månedsopsparing”.

Er Norm Invest en god investeringsplatform?

Norm Invest er en god investeringsplatform, hvis du gerne vil hurtigt i gang og ikke selv har mod på at sætte dig ind i, hvordan du køber investeringsforeninger hos Nordnet eller Saxoinvestor.

Men intet er gratis.

For at håndtere dine investeringer tager Norm Invest 0,75 % pr. år i gebyr.

Til sammenligning kan du nøjes med at betale 0,15 % pr. år, hvis du selv køber investeringsforeningerne hos Nordnet eller Saxoinvestor.

Vel at mærke præcis de samme investeringsforeninger, som du får hos Norm Invest.

0,75 % lyder måske ikke af meget, men på lang sigt får omkostningerne stor betydning for din formue.

Hvis du vælger at betale 0,75 % pr. år i gebyr, kan du forvente, at:

• 5.000 kr. investeret pr. måned i 30 år med 9 % i afkast bliver til 7,12 mio. kr.

Hvis du til gengæld vælger en løsning med 0,15 % pr. år i gebyr, kan du forvente, at:

• 5.000 kr. investeret pr. måned i 30 år med 9 % i afkast bliver til 7,95 mio. kr.

I eksemplet tjener du således 830.000 kr. mere ved at gøre det selv.

100 % det værd.

Men hvis alternativet er, at du aldrig kommer i gang og dine penge står på bankkontoen til 0 % i rente, så er Norm Invest et fornuftigt valg.

Hvor meget betaler man i skat af aktier?

Du skal betale 27 % i skat af dine aktiegevinster op til 61.000 kr. pr. år.

Alt over 61.000 kr. bliver beskattet med 42 %.

På aktiesparekontoen kan du nøjes med at betale 17 % i skat.

Enkeltaktier beskattes efter realisationsprincippet, dvs. at du kun skal betale skat af gevinster på aktier, du har solgt.

ETF’er beskattes efter lagerprincippet, dvs. at du skal betale skat uanset, om du har realiseret din gevinst eller ej.

Aktiesparekontoen beskattes altid efter lagerprincippet, uanset om du har ETF’er eller enkeltaktier.

ETF’er, som ikke er aktiebaserede (fx obligationer), beskattes som kapitalindkomst. Her er satsen 37 % op til 50.500 kr. og 42 % af alt derover.

Langt de fleste vil således skulle betale 27 % i skat på aktiegevinster, men 37 % på obligationer. Mærkeligt at staten straffer folk, som vælger obligationer for at sove trygt om natten 🤔

FAQ

Hvad er en aktie?

Når du køber en aktie, køber du en lille del af en virksomhed. Ofte består en virksomhed af flere tusinde aktier, så du bliver én blandt tusindvis af ejere. Prisen på en aktie bliver afgjort af udbud og efterspørgsel.

Hvad er det bedste sted at købe aktier?

Det billigste sted at købe aktier er på Saxoinvestor. Det bedste sted at købe aktier er Saxoinvestor til din aktiesparekonto og Nordnet til din månedsopsparing. Du kan også købe aktier i din egen bank, men det er typisk forbundet med høje omkostninger.

Hvor meget kan jeg tjene på aktiehandel?

Du kan tjene 9 % pr. år på aktier. Nogle år vil dine aktier stige meget, mens de andre år vil falde. Men hvis du beholder dine aktier i lang tid, vil de i gennemsnit stige 9 % pr. år.

Hvordan bliver man beskattet af aktier?

Du skal betale 27 % i skat af dine aktiegevinster op til 61.000 kr. pr. år. Alt over 61.000 kr. bliver beskattet med 42 %. På aktiesparekontoen kan du nøjes med at betale 17 % i skat.

Skal man sælge sine aktier nu?

Det er ikke muligt at time markedet. Det betyder, at du ikke bør sælge aktier for at undgå kortsigtede fald på aktiemarkedet.